ОПУБЛИКОВАННЫЕ СООБЩЕНИЯ ЭМИТЕНТОВ

X5 Retail Group - Иное сообщение(часть 2 из 2)

(Продолжение)

EBITDA и рентабельность EBITDA

IFRS 16 До применения IFRS 16

МЛН РУБ. 4 КВ. 2022 4 КВ. 2021 ИЗМ. Г-К-Г, % 4 КВ. 2022 4 КВ. 2021 ИЗМ. Г-К-Г, %

Валовая прибыль 160 332 149 510 7,2 158 047 147 485 7,2

Рентабельность валовой прибыли, %

22,7 24,6 (187) б.п. 22,4 24,3 (186) б.п.

Коммерческие, общие и административные расходы (без учета расходов на амортизацию,

обесценение, LTI, выплат на основе акций и эффекта трансформации «Карусели»)

(99 351) (88 590) 12,1 (126 667) (113 211) 11,9

% от выручки 14,1 14,6 (49) б.п. 18,0 18,6 (67) б.п.

Чистые убытки от обесценения финансовых активов

(48) 73 н/п (48) 73 н/п

% от выручки 0,01 (0,01) 2 б.п. 0,01 (0,01) 2 б.п.

Аренда/субаренда и прочий доход (без учета эффекта трансформации «Карусели»)

5 908 6 469 (8,7) 5 242 6 147 (14,7)

% от выручки 0,8 1,1 (23) б.п. 0,7 1,0 (27) б.п.

Скорр. EBITDA 66 841 67 462 (0,9) 36 574 40 494 (9,7)

Рентабельность

скорр. EBITDA, %

9,5 11,1 (163) б.п. 5,2 6,7 (148) б.п.

Начисление затрат по

программе долгосрочного

премирования, выплат на

основе акций и прочих разовых

выплат и соответствующим

взносам во внеб. фонды

(729) (516) 41,3 (729) (516) 41,3

% от выручки 0,1 0,1 2 б.п. 0,1 0,1 2 б.п.

Эффект трансформации «Карусели»

(7) 150 н/п (7) 150 н/п

% от выручки (0,00) 0,02 (3) б.п. (0,00) 0,02 (3) б.п.

EBITDA 66 105 67 095 (1,5) 35 838 40 127 (10,7)

Рентабельность EBITDA, % 9,4 11,0 (167) б.п. 5,1 6,6 (152) б.п.

IFRS 16 До применения IFRS 16

МЛН РУБ.

2022 2021 ИЗМ. Г-К-Г, % 2022 2021 ИЗМ. Г-К-Г, %

Валовая прибыль 635 196 561 317 13,2 626 744 553 363 13,3

Рентабельность валовой

прибыли, %

24,4 25,5 (108) б.п. 24,1 25,1 (104) б.п.

Коммерческие, общие и

административные расходы (без

учета расходов на амортизацию,

обесценение, LTI, выплат на

основе акций и эффекта

трансформации «Карусели»)

(352 346) (314 017) 12,2 (457 640) (410 205) 11,6

% от выручки 13,5 14,2 (72) б.п. 17,6 18,6 (104) б.п.

Чистые убытки от обесценения

финансовых активов

(346) (154) 124,7 (346) (154) 124,7

% от выручки 0,01 0,01 1 б.п. 0,01 0,01 1 б.п.

Аренда/субаренда

и прочий доход (без учета

эффекта трансформации

«Карусели»)

23 025 23 877 (3,6) 20 710 21 193 (2,3)

% от выручки 0,9 1,1 (20) б.п. 0,8 1,0 (17) б.п.

Скорр. EBITDA 305 529 271 023 12,7 189 468 164 197 15,4

Рентабельность

скорр. EBITDA, %

11,7 12,3 (56) б.п. 7,3 7,4 (17) б.п.

Начисление затрат по программе долгосрочного премирования, выплат на основе акций и прочих разовых выплат и соответствующим взносам во внеб. фонды

(2 517) (3 011) (16,4) (2 517) (3 011) (16,4)

% от выручки 0,1 0,1 (4) б.п. 0,1 0,1 (4) б.п.

Эффект трансформации «Карусели»

(163) (162) 0,6 (163) (162) 0,6

% от выручки (0,01) (0,01) (0) б.п. (0,01) (0,01) (0) б.п.

EBITDA 302 849 267 850 13,1 186 788 161 024 16,0

Рентабельность EBITDA, % 11,6 12,1 (52) б.п. 7,2 7,3 (13) б.п.

Расходы на амортизацию и обесценение

Расходы на амортизацию и обесценение по МСФО (IFRS) 16 как процент от выручки снизились на 50 б.п. г-к-г до 5,9% (снизились на 35 б.п. г-к-г до 3,1% до применения МСФО (IFRS) 16) в 4 кв. 2022 г., и составили 41 737 млн руб. (22 013 млн руб. до применения МСФО (IFRS) 16). Данное снижение в основном связано с более высоким начислением обесценения г-к-г в 3 кв. 2022 г. на фоне макроэкономической ситуации, и более низким дополнительным обесценением в 4 кв. 2022 г. В 2022 г. расходы на амортизацию и обесценение по МСФО (IFRS) 16 как процент от выручки снизились на 49 б.п. г-к-г до 6,3% (снизились на 5 б.п. г-к-г до 3,4% до применения МСФО (IFRS) 16), и составили 164 731 млн руб. (89 156 млн руб. до применения МСФО (IFRS) 16).

Неоперационные прибыли и убытки

IFRS 16 До применения IFRS 16

МЛН РУБ. 4 КВ. 2022 4 КВ. 2021 ИЗМ. Г-К-Г, % 4 КВ. 2022 4 КВ. 2021 ИЗМ. Г-К-Г, %

Операционная прибыль 24 368 28 085 (13,2) 13 825 19 010 (27,3)

Чистые финансовые расходы (16 798) (14 956) 12,3 (3 204) (4 118) (22,2)

Чистый результат от курсовой разницы (3 457) (299) 12x (1 795) (41) 44x

Прибыль до налога на прибыль 4 113 12 830 (67,9) 8 826 14 851 (40,6)

Затраты по налогу на прибыль (2 030) (4 875) (58,4) (2 973) (5 281) (43,7)

Чистая прибыль 2 083 7 955 (73,8) 5 853 9 570 (38,8)

Рентабельность чистой прибыли, % 0,3 1,3 (101) б.п. 0,8 1,6 (75) б.п.

IFRS 16 До применения IFRS 16

МЛН РУБ. 2022 2021 ИЗМ. Г-К-Г, % 2022 2021 ИЗМ. Г-К-Г, %

Операционная прибыль 138 118 117 572 17,5 97 632 84 359 15,7

Чистые финансовые расходы (68 417) (57 229) 19,5 (18 439) (16 569) 11,3

Чистый результат от курсовой разницы (2 032) 399 н/п (2 699) 175 н/п

Прибыль до налога на прибыль 67 669 60 742 11,4 76 494 67 965 12,5

Затраты по налогу на прибыль (22 481) (18 004) 24,9 (24 246) (19 452) 24,6

Чистая прибыль 45 188 42 738 5,7 52 248 48 513 7,7

Рентабельность чистой прибыли, % 1,7 1,9 (20) б.п. 2,0 2,2 (19) б.п.

Чистые процентные расходы по МСФО (IFRS) 16 в 4 кв. 2022 г. увеличились на 12,3% г-к-г до 16 798 млн руб. (снизились на 22,2% г-к-г до 3 204 млн руб. до применения МСФО (IFRS) 16) в связи с ростом процентных расходов по обязательствам по аренде, частично компенсированным снижением финансовых расходов за счет снижения общего долга и роста процентных доходов по краткосрочным финансовым вложениям. До применения МСФО (IFRS) 16 снижение обусловлено снижением финансовых расходов на фоне уменьшения общего долга и увеличением процентных доходов по краткосрочным финансовым вложениям.

Отрицательный чистый результат от курсовой разницы составил 3 457 млн руб. (1 795 млн руб. до применения МСФО (IFRS) 16) в 4 кв. 2022 г., по сравнению с отрицательным результатом в 299 млн руб. (41 млн руб. до применения МСФО (IFRS) 16) в 4 кв. 2021 г., вследствие волатильности курса рубля.

В 2022 г. эффективная ставка по налогу на прибыль по МСФО (IFRS) 16 составила 33,2% (31,7% до применения МСФО (IFRS) 16) в сравнении с 29,6% в 2021 г. (28,6% до применения МСФО (IFRS) 16) в результате разовых эффектов.

Ключевые показатели консолидированного отчета о движении денежных средств

IFRS 16 До применения IFRS 16

МЛН РУБ. 4 КВ. 2022 4 КВ. 2021 ИЗМ. Г-К-Г, % 4 КВ. 2022 4 КВ. 2021 ИЗМ. Г-К-Г, %

Операционный денежный поток до изм. оборотного капитала 64 872 66 274 (2,1) 35 270 39 628 (11,0)

Изменение оборотного капитала 7 702 31 415 (75,5) 7 235 31 582 (77,1)

Проценты и налог на прибыль (20 420) (24 444) (16,5) (6 850) (13 632) (49,8)

Денежные средства, полученные от операционной деятельности (ОДП) 52 154 73 245 (28,8) 35 655 57 578 (38,1)

Денежные средства, использованные в инвестиционной деятельности10 (25 935) (25 615) 1,2 (26 062) (25 797) 1,0

Краткосрочные финансовые инструменты (30 000) (50 000) (40,0) (30 000) (50 000) (40,0)

Денежные средства, полученные/(использованные) в финансовой деятельности 7 200 15 540 (53,7) 23 824 31 389 (24,1)

Влияние изменения обменного курса на денежные средства и их эквиваленты 137 (5) н/п 137 (5) н/п

Увеличение/уменьшение денежных средств и их эквивалентов

3 556 13 165 (73,0) 3 554 13 165 (73,0)

IFRS 16 До применения IFRS 16

МЛН РУБ. 2022 2021 ИЗМ. Г-К-Г, % 2022 2021 ИЗМ. Г-К-Г, %

Операционный денежный поток до изм. оборотного капитала 300 768 265 528 13,3 187 026 161 387 15,9

Изменение оборотного капитала 5 924 32 415 (81,7) 4 088 32 244 (87,3)

Проценты и налог на прибыль (85 768) (70 481) 21,7 (35 887) (29 919) 19,9

Денежные средства, полученные от операционной деятельности (ОДП) 220 924 227 462 (2,9) 155 227 163 712 (5,2)

Денежные средства, использованные в инвестиционной деятельности10 (75 978) (89 435) (15,0) (76 295) (90 295) (15,5)

Краткосрочные финансовые инструменты - (50 000) н/п - (50 000) н/п

Денежные средства, полученные/(использованные) в финансовой деятельности (127 655) (81 890) 55,9 (61 641) (17 280) 4x

Влияние изменения обменного курса на денежные средства и их эквиваленты (98) (83) 18,1 (98) (83) 18,1

Увеличение/уменьшение денежных средств и их эквивалентов 17 193 6 054 184,0 17 193 6 054 184,0

В 4 кв. 2022 г. операционный денежный поток до изменения оборотного капитала по МСФО (IFRS) 16 снизился на 1 402 млн руб. и составил 64 872 млн руб. (снизился на 4 358 млн руб. и составил 35 270 млн руб. до применения МСФО (IFRS) 16).

Снижение положительного изменения оборотного капитала по МСФО (IFRS) 16 в 4 кв. 2022 г. в размере 7 702 млн. руб. было вызвано более высоким ростом запасов на фоне роста бизнеса, более низким ростом кредиторской задолженности в связи с более ранними закупками и оплатами для обеспечения доступности товаров на полке в новогодний сезон.

Ключевые показатели оборотного капитала

МЛН РУБ. 31 ДЕКАБРЯ 2022 31 ДЕКАБРЯ 2021 31 ДЕКАБРЯ 2020

Запасы 208 661 166 840 144 393

Торговая, прочая дебиторская задолженность и авансы

21 382 20 190 19 277

Торговая кредиторская задолженность 238 641 212 949 170 909

Резервы и прочие обязательства 130 450 104 673 85 976

Краткосрочные обязательства по договорам 3 767 2 392 2 198

Сумма чистых процентных расходов и налога на прибыль по МСФО (IFRS) 16 в 4 кв. 2022 г. сократилась на 16,5% г-к-г и составила 20 420 млн руб. (сократилась на 49,8% г-к-г и составила 6 850 млн руб. до применения МСФО (IFRS) 16) ввиду зачета авансовых платежей по налогам с предыдущих периодов и снижения налоговых выплат у источника.

В результате в 4 кв. 2022 г. сумма денежных средств, полученных от операционной деятельности, по МСФО (IFRS) 16 составила 52 154 млн руб., по сравнению с 73 245 млн руб. в 4 кв. 2021 г. (35 655 млн руб., по сравнению с 57 578 млн руб. в 4 кв. 2021 г. до применения МСФО (IFRS) 16).

За 2022 г. операционный денежный поток по МСФО (IFRS) 16 составил 220 924 млн руб., снизившись на 2,9% по сравнению с 227 462 млн руб. за 2021 г. (снизился на 5,2% и составил 155 227 млн руб. по сравнению с 163 712 млн руб. за 2021 г. до применения МСФО (IFRS) 16).

В 4 кв. 2022 г. скорректированная сумма денежных средств, использованных в инвестиционной деятельности и преимущественно направленных на приобретение основных средств, по МСФО (IFRS) 16 незначительно увеличилась до 25 935 млн руб. (26 062 млн руб. до применения МСФО (IFRS) 16). За 2022 г. сумма денежных средств, использованных в инвестиционной деятельности по МСФО (IFRS) 16 снизилась до 75 978 млн руб. (76 295 млн руб. до применения МСФО (IFRS) 16) с 89 435 млн руб. (90 295 млн руб. до применения МСФО (IFRS) 16) за 2021 г.

Сумма денежных средств, использованных в финансовой деятельности по МСФО (IFRS) 16 составила 7 200 млн руб. (составила 23 824 млн руб. до применения МСФО (IFRS) 16) в 4 кв. 2022 г. по сравнению с 15 540 млн руб. (31 389 млн руб. до применения МСФО (IFRS) 16) в 4 кв. 2021. В 2022 г. сумма денежных средств, использованных в финансовой деятельности, по МСФО (IFRS) 16 увеличилась до 127 655 млн руб. с 81 890 млн руб. (увеличилась до 61 641 млн руб. с 17 280 млн руб. до применения МСФО (IFRS) 16) в 2021 г.

Показатели ликвидности Компании

МЛН РУБ. 31 ДЕКАБРЯ 2022 % ОТ ОБЩЕЙ СУММЫ 31 ДЕКАБРЯ 2021 % ОТ ОБЩЕЙ СУММЫ

31 ДЕКАБРЯ 2020 % ОТ ОБЩЕЙ СУММЫ

Общий долг 234 532 294 338 261 947

Краткосрочный долг 87 146 37,2 87 767 29,8 77 026 29,4

Долгосрочный долг 147 386 62,8 206 571 70,2 184 921 70,6

Чистый долг (до применения МСФО 16) 191 277 268 276 241 939

Чистый долг/ EBITDA (до применения МСФО 16) 1,02x 1,67x 1,67x

Обязательства по аренде (по МСФО 16) 591 160 577 363 548 501

Чистый долг/ EBITDA (по МСФО 16) 2,58x 3,16x 3,24x

Коэффициент чистый долг / EBITDA по МСФО (IFRS) 16 составил 2,58x (1,02x до применения МСФО (IFRS) 16) по состоянию на 31 декабря 2022 г.

Долговые обязательства Компании до применения МСФО (IFRS) 16 полностью номинированы в рублях.

По состоянию на 31 декабря 2022 г., невыбранный объем лимитов по кредитным линиям, открытым на Компанию крупнейшими банками, составил 475 020 млн руб.

Дивиденды

Учитывая текущие рыночные условия, сохраняющиеся регуляторные ограничения и в соответствии с распределением прибыли в прошлом году, Наблюдательный совет будет рекомендовать Общему собранию акционеров не выплачивать дивиденды по результатам 2022 года. Это обусловлено различными факторами, включая необходимость усилить внимание к поддержке покупателей и поставщиков для сохранения стабильной цепочки поставок и обеспечения доступности товаров на полках магазинов. Наблюдательный совет считает, что реализация этих приоритетов потребует финансовых ресурсов, и в долгосрочной перспективе все заинтересованные стороны выиграют от укрепления репутации X5 как надежного партнера для покупателей и поставщиков. Хотя Компания остается приверженной своей долгосрочной цели распределения прибыли компании акционерам, Наблюдательный совет считает, что временное отклонение от дивидендной политики будет в интересах Компании до тех пор, пока преобладают текущая неопределенность и регуляторные ограничения.

Сделки с заинтересованностью

Описание заключенных Компанией сделок с заинтересованностью приведено в примечании 8 к консолидированной финансовой отчетности.

Публикация аудированного годового отчета за 2022 г.

Группа планирует позднее отдельно опубликовать полный годовой отчет за 2022 год, подготовленный в соответствии с требованиями Нидерландов, вместе с аудиторским заключением, выданным голландским внешним аудитором, который был привлечен только в начале 2023 года.

1. Сравнение объемов розничных продаж сопоставимых магазинов (LFL) за два различных периода времени представляет собой сравнениерозничных продаж соответствующих магазинов в рублевом выражении (включая НДС). При расчете роста продаж LFL учитываются магазины, которые работали не менее двенадцати полных месяцев. Их выручка включается в сравнительный анализ со дня открытия магазина. В данный расчет включены все магазины, которые соответствуют критериям LFL Компании в каждом отчетном периоде.

2. Финансовые показатели до применения МСФО (IFRS) 16 рассчитываются путем корректировки соответствующих показателей МСФО на фиксированные расходы по аренде, фиксированные не связанные с арендой компоненты договоров аренды и исключают прибыль от прекращения признания активов в форме права пользования и обязательства по аренде, амортизацию активов в форме права пользования и проценты по обязательствам по аренде

3. Показатель EBITDA без учета расходов, связанных с программой долгосрочного премирования менеджмента, выплат на основе акций и прочих разовых вознаграждений, эффекта от трансформации «Карусели»

4. Незначительные отклонения в расчете % изменений, промежуточных итогов и итогов в этой и других таблицах, а также в тексте настоящего пресс-релиза объясняютсяокруглением.

5. Чистые розничные продажи представляют собой выручку от деятельности магазинов, находящихся под управлением X5, за вычетом НДС. Этот показатель отличается от выручки, которая включает в себя поступления от оптовых операций, прямых франшиз (роялти) и прочие доходы.. Включая «Много Лосося», Vprok.ru, «Красный Яр» и «Слата».

6. Включая «Много Лосося», Vprok.ru, «Красный Яр» и «Слата».

7. Включая дарксторы Vprok.ru, «темные» кухни «Много лосося», магазины «Красный Яр» и «Слата» и совместные дарксторы

8. Включая «Чижик» и «Карусель».

9. В основном состоит из доходов от аренды/субаренды, дохода от продажи вторсырья и прочих единовременных доходов

10. С корректировкой на денежные средства, вложенные в краткосрочные финансовые инструменты

СПРАВОЧНАЯ ИНФОРМАЦИЯ

X5 Retail Group N.V. (тикер на Лондонской фондовой бирже и Московской бирже — FIVE; рейтинг Эксперт РА – ruAAA, АКРА – ААА(RU)) - ведущая российская продуктовая розничная компания, которая управляет магазинами нескольких торговых сетей: магазинами «у дома» «Пятёрочка», супермаркетами «Перекрёсток» и «жёсткими» дискаунтерами «Чижик». Компания занимает лидирующие позиции в e-commerce, развивая цифровые бизнесы Vprok.ru, 5Post, экспресс-доставку и «Много Лосося».

На 31 декабря 2022 года под управлением Компании находилось 21 323 магазина с лидирующими позициями в Москве и Санкт-Петербурге и значительным присутствием в европейской части России. Сеть включает в себя 19 164 магазина «Пятёрочка», 971 супермаркет «Перекрёсток», 517

«жёстких» дискаунтеров «Чижик» и 595 магазинов «Красный Яр» и «Слата». Под управлением Компании также находятся 53 распределительных центра и 4 386 собственных грузовых автомобилей на территории Российской Федерации.

X5 является одним из крупнейших российских работодателей. На сегодняшний день в компании работают более 353 тыс. сотрудников.

Выручка компании за 2022 год составила 2 605 232 млн руб. (38 005 млн долл. США*), EBITDA до применения МСФО (IFRS) 16 составила 186 788 млн руб. (2 725 млн долл. США), а чистая прибыль до применения МСФО (IFRS) 16 составила 52 248 млн руб. (762 млн долл. США).

* Курс: 68.5494 USD/RUB

Утверждения о будущем:

Данный пресс-релиз может содержать утверждения, которые относятся к будущим событиям. Эти утверждения о будущем можно отличить по тому, что они не относятся к событиям прошлого или настоящего. В утверждениях о будущем часто используются такие слова, как «предполагать», «целеполагать», «ожидать», «оценивать», «намереваться», «ожидаемый», «планируемый», «целевой», «полагать» и другие, сходные по значению.

По своему характеру утверждения о будущем являются рискованными и неопределенными, поскольку они относятся к событиям и обстоятельствам будущего, часть которых не контролируется Компанией. Таким образом, фактические будущие результаты могут существенно отличаться от планов, целей и ожиданий, содержащихся в утверждениях о будущем.

Любое заявление о будущем, сделанное от имени X5 Retail Group действительно только на момент заявления. Кроме как по требованию соответствующих законов и нормативных актов X5 Retail Group не берет на себя обязательств по раскрытию результатов пересмотра содержащихся в данном документе заявлений о будущем в случае изменения ожиданий Компании или в связи с наступлением событий или обстоятельств после опубликования данного документа.

За дополнительной информацией просьба обращаться:

Полина Угрюмова

Директор по корпоративным финансам и связям с инвесторами

Tel.: +7 (495) 662-88-88 доб. 27-300

e-mail: Polina.Ugryumova@x5.ru

Мария Язева

Начальник управления по связям с инвесторами

Tel.: +7 (495) 662-88-88 доб. 13-147

e-mail: Maria.Yazeva@x5.ru

Настоящее сообщение предоставлено непосредственно Субъектом раскрытия информации или Распространителем информации и опубликовано в соответствии с Положением о раскрытии информации эмитентами эмиссионных ценных бумаг N714-П от 27 марта 2020 г., или с Положением о раскрытии информации эмитентами эмиссионных ценных бумаг N454-П от 30 декабря 2014 г., или Положением о требованиях к порядку и срокам раскрытия информации, связанной с деятельностью акционерных инвестиционных фондов и управляющих компаний паевых инвестиционных фондов, а также к содержанию раскрываемой информации, утвержденным Приказом ФСФР России от 22 июня 2005 г. N05-23/пз-н.

За содержание сообщения и последствия его использования информационное агентство "AK&M" ответственности не несет.

Copyright © 1996-2012, AK&M

Телефон: +7 (499) 132-61-30, e-mail: postmail@akm.ru